배당금 포트폴리오

주식 시장 참가자들은 적극적인 거래, 장기 채권 투자, 금, 암호 화폐 등 다양한 투자 방법을 사용합니다. 정기적인 불로소득을 얻기 위한 최선의 방법 중 하나는 배당 포트폴리오의 형성하는 것입니다. 배당금 흐름으로 주식 포트폴리오를 구축하는 방법을 살펴보겠습니다.

내용

배당금 포트폴리오란 무엇이며, 무엇을 위한 것인가요?

배당금 포트폴리오는 사업 지분을 소유한 투자자에게 지속적으로 수입을 지급하는 여러 회사의 주식 블록입니다.

원칙적으로 주요 투자 포트폴리오에 추가로 형성되며 추가 소득(배당금)을 창출하는 데 필요합니다. 배당금은 발행자가 보고 기간의 결과로 얻은 이익을 분배한 후 모든 주주에게 배당합니다.

배당금 포트폴리오를 구성할 때는 올바른 증권을 선택하고 적시에 매입하는 것이 중요합니다. 이전 배당일 전에 주식의 가치가 급격히 상승하기 때문에 주주명부가 마감되는 당일에 증권을 구입해서는 안 됩니다. 주주에게 정기적으로 일관성 있게 배당금을 주는 회사의 주식을 주의 깊게 살펴보는 것이 좋습니다.

주의! 효과적인 배당금 포트폴리오를 구성하기 위해서는 수익률이 3~4% 이상인 최소 4~6개를 믿을 수 있는 회사의 주식을 선택하는 것이 좋습니다. 이것은 경제 성장하고 기업의 증권이어야 합니다.

장기적으로 포트폴리오를 올바르게 구성하는 방법

장기 배당 포트폴리오를 구성하기 위해서는 다음과 같은 지표가 중요합니다:

  1. 예상 주식 수익률 10% 이상
  2. 장기적으로 꾸준히 증권 가치가 성장

때로는 투자자가 고수익 주식을 매입하기도 하는데, 그 후 일정 기간 동안 정기적으로 배당금을 받기도 하지만 이 기간 동안 증권 가치가 떨어집니다. 주식을 팔기로 결정한 투자자는 이전에 안정적인 배당을 받았는지 여부에 관계없이 손해를 보게 됩니다.

가치가 상승할 증권을 찾으려면 여러 기업에 대한 철저한 분석과 주요 지표 비교가 필요합니다.

주의! 매월 배당금을 지급하는 회사에서만 주식 포트폴리오를 선택하거나, 지급 조건이 다른 회사의 증권을 포함시킬 수 있습니다. 또는 분기별 배당금을 지급하는 회사 3군데를 선택하면, 매달 금액을 지급받을 수도 있습니다.

포트폴리오를 한번 만들면 평생 동안 사용할 수 있을까?

이론적으로 배당 포트폴리오는 한 번 만들어두면, 평생 동안 그로부터 수익을 얻을 수 있습니다.

이를 위해서는 지난 10년 이상 꾸준히 배당금을 지급한 믿을 수 있는 기업의 주식을 매입하는 것이 좋습니다.

하지만 실제로 그럴 가능성은 적습니다. 재정적으로 가장 안정되어 있다는 발행 회사 중 단 한 곳도 국가 통화의 평가 절하나 주식 시장의 하락의 위험으로부터 면제되지 못하기 때문입니다.

주의! 현대 경제는 불안정하기 때문에 투자자는 항상 시장의 변화에 대비해야 합니다. 언제든지 기존 배당 포트폴리오를 재구성해야 할 수도 있습니다.

주식을 고를 때 살펴볼 사항

배당금을 받을 증권을 선택할 때는 다음 지표를 고려합니다:

  1. 자산의 수익률 - 투자자가 그 가치와 관련하여 한 주식으로부터 받게 될 소득의 양입니다. 이 값은 백분율(%)로 표시됩니다. 일반적으로 주식 수익률은 2-12% 사이에서 변동합니다.

  2. 유동성(Liquidity) - 자산 실현 속도를 특징짓는 가치입니다. 이 지표가 높을수록, 투자자는 미래에 필요한 경우 주식을 매입하거나 매도하는 데 문제가 없어야 하기 때문에, 거래자에게는 더 좋은 상황입니다.

  3. 목표 가격(Target price) - 일정 기간 후 주식의 예측 가격입니다. 종종 현재 가격의 백분율로 표시됩니다.

  4. 변동성(Volatility) - 특정 기간의 주식 가격 변동 범위입니다. 장기 투자의 경우 이 지표는 크게 중요하지 않습니다. 그러나 배당금을 받은 후 자산을 매각할 계획이라면 변동성을 고려해야 합니다.

  5. 회사의 재무 상태 - 이익이 높을수록 좋습니다. 채권단에 대한 부채가 크다는 것은 외부 자금 조달에 대한 회사의 의존도를 의미하며, 이는 회사의 재무상태와 주주들의 수익에 더 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다.

  6. 비즈니스 개발 예측 및 계획을 수립합니다. 회사가 어려운 시기를 겪고 있더라도 새로운 비즈니스 전략을 발표한다면 이는 긍정적인 지표입니다. 주식 시세는 그러한 정보에 민감하며 종종 그 영향권 내에서 변동합니다. 발행사가 사업 개발에 얼마나 많은 돈을 쓸 것인지, 주주에게 지급하는 배당에 얼마를 쓸 것인지, 신제품을 출시할 것인지 등을 분석하는 것이 중요합니다.

포트폴리오 수익의 변동성에 영향을 미치는 주요 위험 요인

4가지 주요 지표는 포트폴리오 수익의 변동성에 영향을 미칩니다:

  1. 포트폴리오에 포함된 발급 회사 수입니다. 위험을 80-90% 줄이려면 최소 20-40개 회사의 주식에 동일한 주식을 투자하는 것이 좋습니다.

  2. 포트폴리오의 총 자산 수에 대한 발행사의 자산 비율입니다. 증권은 다른 부문 및 산업의 기업에 속해야 합니다. 각 포트폴리오의 점유율은 전체 포트폴리오 가치의 25%를 초과해서는 안 됩니다.

  3. 발행사의 자기자본 대비 차입자금 비율을 나타내는 지표입니다. 재무 레버리지(leverage)가 큰 자산은 변동성이 증가하는 특징이 있으며, 투자자의 위험(risk)과 관련이 있습니다.

  4. 시가총액 규모입니다. 기업이 클수록 주식의 변동성은 줄어듭니다.

배당 포트폴리오의 재조정

배당 포트폴리오의 변동성을 줄이기 위해 투자자는 주기적으로 재조정 방법을 사용하는 것이 좋습니다. 이는 포트폴리오 내 모든 주식의 비율을 원래 형태로 되돌리는 것으로 구성됩니다.

예를 들어, 한 투자자가 10개 회사의 주식을 소유하고 있습니다. 각각은 전체 자본의 10%입니다. 하지만 1년 후, 주식 일부의 가치가 크게 성장했고 포트폴리오에서 큰 비중을 차지했습니다. 다른 증권은 하락했고, 이 자산들은 증권 거래소에서 매우 경쟁력 있는 가격으로 거래됩니다. 투자자의 목표는 비율, 즉 포트폴리오를 재조정하는 것입니다. 따라서, 그는 가격이 오른 주식의 일부를 팔고 가격이 떨어진 주식을 삽니다. 주식의 매수 및 매도는 모두 신중히 추적되어 포트폴리오에 각 회사의 주식 10%를 다시 보유하도록 합니다.

주의! 변동폭을 낮추려면 기간마다 다르게 작동하는 자산을 구입해야 합니다.

포트폴리오 재조정을 자주 수행하면 큰 혜택 없이 세금 및 수수료 형태 등 불필요한 비용이 발생할 수 있습니다. 원하는 효과를 얻으려면 이 방법을 평균 1년에 한 번만 적용하면 충분합니다.

다른 사람의 배당 포트폴리오를 반복해서는 안 되는 이유

특히 경험이 부족한 상태에서 효과적인 증권 풀(pool)을 수집하고 투자 전략을 개발하려면 많은 시간과 노력이 필요합니다. 따라서 많은 초보 주식 시장 참가자는 성공적인 투자자의 포트폴리오를 그대로 따라 하려고 합니다.

그러나 이 경우 단점이 있습니다:

  1. 자본 부족 - 경험이 많은 투자자들은 다양한 업종에서 선두 기업의 자산을 포함한 차별화된 포트폴리오를 보유하고 있습니다. 초보자는 그것을 살 자금이 충분하지 않을 수도 있습니다. 이러한 유가증권 중 일부를 소유하면 포트폴리오가 불균형해질 수 있으므로 전체 아이디어가 무효화됩니다. 따라서 자산이 가치가 하락하면, 이번 하락을 보상할 수 있는 것이 없을 것입니다.

  2. 도구(tool) 및 시간 부족 - 성공적인 투자자는 시장의 변화에 즉각적으로 대응할 수 있는 직원을 고용합니다. 초보자는 이런 행동을 빨리 반복할 시간이 없을 것입니다.

적절하게 구성된 배당 포트폴리오는 투자자에게 안정적인 현금 흐름을 제공할 수 있습니다. 향후 이 전략은 자본 소유자의 많은 시간과 노력을 필요로 하지 않습니다. 하지만, 그렇다고 해서 가능성 있는 시장 변화에 항상 대응할 준비가 되어 있어야 하는 필요성까지 배제하는 것은 아닙니다.