CAGR, 복합 연간 성장률

CAGR 계산 공식

연평균 성장률 (CAGR) 또는 총 연평균 성장률은 매년 (주기적으로) 재투자된다고 가정 할 때, 즉 복합 이자율을 고려할 때 투자가 시간이 지남에 따라 성장하는 평균 속도입니다. CAGR은 투자 소유의 첫 해와 마지막 해의 가치에만 의존하기 때문에 개입 연도의 투자 가치와는 아무런 관련이 없습니다.

CAGR = (EV / BV) ^{1 / n}  - 1

• BV – 초기 값, BV (시작 값)
• EV – 종료 값, EV (종료 값)
• n – 기간 수

예

지난 5 년 동안 투자액이 10 만 달러에서 25 만 달러로 증가한 경우 연간 투자 성장률은 연간 20.11 %였습니다. CAGR 계산기는 또한 오늘 설정된 투자 목표를 달성하기 위해 향후 필요할 성장률을 결정하는 데 사용될 수 있습니다. 예를 들어 오늘 1,000 달러가 있고 5 년 내에 투자액이 2,500 달러가되기를 원한다면 연간 20.11 %의 수익을 올릴 수있는 투자 방법을 찾아야합니다.

CAGR 계산기가 사용되는 곳

연평균 성장률은 개인 재정의 여러 분야에 적용됩니다. 이는 종종 일정 기간 동안의 개별 투자의 평균 성장률을 계산하는 데 사용됩니다. CAGR은 자기 자본 수익률을 채권 또는 예금과 비교할 때 사용할 수 있습니다. 또한 두 회사의 실적을 비교하고 과거 데이터를 기반으로 미래 성장을 예측할 수 있습니다.

CAGR 제한

CAGR은 변동성을 설명하지 않습니다. 평균 수익률 만 계산하므로 CAGR 값을 투자 수익을 추정하는 유일한 도구로 간주해서는 안됩니다.

CAGR이 중요한 이유

연평균 수익률은 일반적으로 뮤추얼 펀드에 적용되지만 CAGR은 여전히 ​​시간 경과에 따른 투자 수익의 가장 좋은 척도입니다.

예를 들어, 일부 펀드 또는 무언가 (문제가되지 않는 경우)에 $ 1000의 가상 투자를 실시했습니다. 2 년이 지났다. 첫해가 끝날 때 포트폴리오의 가치는 $ 1000 $에서 $ 750로 떨어졌습니다. 수익률은 -25 % [(750-1000) / 1000]입니다. 그리고 2 학년이 끝날 때까지 포트폴리오의 가치는 +33 % [(1000-750) / 750]까지 증가했습니다.

2 년 동안 1 년째와 2 년째의 결과를 평균하면 평균 수익률은 4 % ((-25 + 33) / 2)가되지만 실제 발생한 결과는 정확하게 반영되지 않습니다. 우리는 1000 $로 시작했고 1000 $로 끝났습니다. 이는 우리의 수익률이 0 %라는 것을 의미합니다.

예. 한 번 더. 이 예에서 평균 연간 수익률은 4 %이고 CAGR은 0 %이며 이는 정확합니다.