Базовый экзамен ФСФР. Эмиссия ценных бумаг. Глава 3. Тема 1. Основные понятия, связанные с эмиссией ценных бумаг

Короткая тема, но не глава. Тема 1 "Основные понятия, связанные с эмиссией ценных бумаг". Как и говорил ранее, вопросы по большей части связаны с Федеральным Законом "О рынке ценных бумаг", который мы уже давно с вами изучаем. Ничего особо сложного в теме нет, нужно просто запоминать. Сама по себе эмиссия, в общем плане, ничего такого не представляет: принимают решение, регистрируют одно, другое, третье, затем размещают. Конечно, всё несколько иначе, но об этом будем разбирать дальше...


Не забудьте про наш тренажер ФСФР. Вам понравится, поможет в подготовке. И ещё. В конце каждого поста, в самом низу, список всех тем и вопросов, которые уже разобрали, и список материалов, которые были использованы для ответов. Сейчас это как правило Федеральные законы. 


Во всей теме используется ФЗ "О рынке ценных бумаг", поэтому данную информацию не буду повторять под каждым вопросом, дабы не нагромождать текстом.


Код вопроса: 3.1.1

Установленная Федеральным законом "О рынке ценных бумаг" последовательность действий эмитента по размещению ценных бумаг называется:

Ответы:

1. Эмиссией ценных бумаг

2. Выпуском эмиссионных ценных бумаг

3. Размещением эмиссионных ценных бумаг

4. Государственной регистрацией выпуска эмиссионных ценных бумаг

Здесь всё просто. Статья 2 "Основные термины, используемые в настоящем Федеральном законе":

"Эмиссия ценных бумаг - установленная настоящим Федеральным законом последовательность действий эмитента по размещению эмиссионных ценных бумаг."



Код вопроса: 3.1.2

Основными источниками правового регулирования эмиссии корпоративных ценных бумаг в настоящее время являются:

I. Федеральный закон "О рынке ценных бумаг";
II. Федеральный закон "Об акционерных обществах";
III. Положение Банка России "О стандартах эмиссии ценных бумаг, порядке государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг, государственной регистрации отчетов об итогах выпуска (дополнительного выпуска) эмиссионных ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг";
IV. Федеральный закон "Об особенностях эмиссии и обращения государственных и муниципальных ценных бумаг".

Ответы:

1. Только I

2. Все перечисленное

3. I, II и III

4. Все, кроме II

Здесь просто запомните. Чуть позже, поищу где именно это указывается в ФЗ.


Код вопроса: 3.1.3

В соответствии с Федеральным законом "О рынке ценных бумаг" эмитентами могут являться:
I. Унитарные предприятия;
II. Юридические лица;
III. Коммерческие организации;
IV. Законодательные органы государственной власти;
V. Исполнительные органы государственной власти;
VI. Органы местного самоуправления.

Ответы:

1. III и IV

2. Только II

3. I, II и IV

4. II, V и VI

Статья 2 "Основные термины, используемые в настоящем Федеральном законе":

"Эмитент - юридическое лицо, исполнительный орган государственной власти, орган местного самоуправления, которые несут от своего имени или от имени публично-правового образования обязательства перед владельцами ценных бумаг по осуществлению прав, закрепленных этими ценными бумагами."



Код вопроса: 3.1.4

За осуществление прав, закрепленных эмиссионной ценной бумагой, несет обязательство:
I. Эмитент;
II. Должностные лица органов управления эмитента, на которые уставом и (или) учредительными документами возложена обязанность отвечать за полноту и достоверность информации, содержащейся в документах, поданных для регистрации выпуска ценных бумаг;
III. Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществлявший размещение данного выпуска ценных бумаг;
IV. Орган, осуществивший регистрацию выпуска ценных бумаг.

Ответы:

1. I

2. I и II

3. I, II и III

4. Все перечисленное

Статья 2 "Основные термины, используемые в настоящем Федеральном законе":

"Эмитент - юридическое лицо, исполнительный орган государственной власти, орган местного самоуправления, которые несут от своего имени или от имени публично-правового образования обязательства перед владельцами ценных бумаг по осуществлению прав, закрепленных этими ценными бумагами."



Код вопроса: 3.1.5

Целью эмиссии ценных бумаг является:
I. Привлечение инвестиций;
II. Формирование уставного капитала при учреждении акционерного общества;
III. Увеличение размера уставного капитала в ходе осуществления финансово-хозяйственной деятельности;
IV. Привлечение предприятиями долгового финансирования.

Ответы:

1. Только II и III

2. Все, кроме IV

3. Все перечисленное

В целом, здесь и пояснять не нужно. Всё относится к базовым вещам по рынку ценных бумаг. Это не регламентируется ФЗ прямо, только косвенно, через базовые понятия.



Код вопроса: 3.1.6

Эмиссионные ценные бумаги должны одновременно характеризоваться следующими признаками, кроме:

Ответы:

1. Закреплять совокупность имущественных и неимущественных прав

2. Размещаться выпусками

3. Иметь равные объемы и сроки осуществления прав внутри одного выпуска вне зависимости от времени приобретения ценной бумаги

4. Иметь равные цены размещения вне зависимости от времени приобретения ценной бумаги

Статья 2 "Основные термины, используемые в настоящем Федеральном законе":

"Эмиссионная ценная бумага - любая ценная бумага, в том числе бездокументарная, которая характеризуется одновременно следующими признаками:

  • закрепляет совокупность имущественных и неимущественных прав, подлежащих удостоверению, уступке и безусловному осуществлению с соблюдением установленных настоящим Федеральным законом формы и порядка;
  • размещается выпусками;
  • имеет равные объем и сроки осуществления прав внутри одного выпуска вне зависимости от времени приобретения ценной бумаги."


Конечно, было бы глупо утверждать, что эмиссионные ценные бумаги должны иметь равные цены размещения. Теоретически можно было бы конечно, но это несколько странно.



Код вопроса: 3.1.7

Какие категории акций существуют согласно действующему российскому законодательству?
I. Обыкновенные;
II. Привилегированные;
III. Кумулятивные;
IV. Голосующие.

Ответы:

1. I, II и IV

2. I и II

3. Все, кроме IV

4. Все перечисленные

ФЗ "Об акционерных обществах" статья 1 "Уставный капитал и акции общества":

"Общество размещает обыкновенные акции и вправе размещать один или несколько типов привилегированных акций."



Код вопроса: 3.1.8

Определите из нижеперечисленных неверное утверждение, касающееся облигаций.

Ответы:

1. Акционерное общество вправе размещать облигации отдельными частями в разные сроки в течение срока размещения облигаций выпуска

2. Акционерное общество вправе выпускать облигации с единовременным сроком погашения и со сроком погашения по сериям

3. Акционерное общество вправе размещать облигации только в документарной форме путем выпуска сертификатов на каждую облигацию

4. Доходом по облигациям является процент и/или дисконт

Данный вопрос имеет отношение к старой редакции ФЗ "Об акционерных обществах" (статья 33), которое в данный момент не имеет силы. Поэтому нужно просто запомнить ответ на вопрос.



Код вопроса: 3.1.9

Определите из нижеперечисленных неверное утверждение, касающееся дополнительного выпуска эмиссионных ценных бумаг.

Ответы:

1. Выпуск эмиссионных ценных бумаг - совокупность всех ценных бумаг одного эмитента, предоставляющих одинаковый объем прав их владельцам и имеющих разную номинальную стоимость

2. Выпуску эмиссионных ценных бумаг присваивается единый государственный регистрационный номер

3. Государственный регистрационный номер распространяется на все ценные бумаги данного выпуска

4. В случае, если в соответствии с законодательством выпуск эмиссионных ценных бумаг не подлежит государственной регистрации, ему присваивается идентификационный номер

Статья 2 "Основные термины, используемые в настоящем Федеральном законе":

Выпуск эмиссионных ценных бумаг - совокупность всех ценных бумаг одного эмитента, предоставляющих одинаковый объем прав их владельцам и имеющих одинаковую номинальную стоимость в случаях, если наличие номинальной стоимости предусмотрено законодательством Российской Федерации.

Остальное всё правильно:

Выпуску эмиссионных ценных бумаг присваивается единый государственный регистрационный номер, который распространяется на все ценные бумаги данного выпуска, а в случае, если в соответствии с настоящим Федеральным законом выпуск эмиссионных ценных бумаг не подлежит государственной регистрации, - идентификационный номер.



В данном посте использовались материалы:

ФЗ "О рынке ценных бумаг":


ФЗ "Об акционерных обществах":



Дальше у нас будет тема 2 "Процедура эмиссии эмиссионных ценных бумаг и ее этапы".


Вопросы, которые мы сегодня разбирали, можно потренировать в тренажере: https://a2-finance.com/educations/trainers/plans



Прошлые публикации:

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.1. Вопросы и ответы с 1 по 10

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.1. Вопросы и ответы с 11 по 34

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.1. Вопросы и ответы с 35 по 49

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.1. Вопросы и ответы с 50 по 53

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.2. Вопросы и ответы с 54 по 68

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.2. Вопросы и ответы с 69 по 91

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.3. Вопросы и ответы с 92 по 115 

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.3. Вопросы и ответы с 116 по 133

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.3. Вопросы и ответы с 134 по 157

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.3. Вопросы и ответы с 158 по 180

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.3. Вопросы и ответы с 181 по 212

Базовый экзамен ФСФР. Глава 1. Тема 1.4. Вопросы и ответы с 213 по 221


Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.1. Вопросы и ответы с 1 по 19

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.2. Вопросы и ответы с 20 по 33 

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.3. Вопросы и ответы с 34 по 41

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.4. Вопросы и ответы с 42 по 70

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.5. Вопросы и ответы с 71 по 84

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.6. Вопросы и ответы с 85 по 106

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.7. Вопросы и ответы с 107 по 144

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.8. Вопросы и ответы с 145 по 184

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.9. Вопросы и ответы с 185 по 218

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.10. Вопросы и ответы с 219 по 226

Базовый экзамен ФСФР. Глава 2. Тема 2.11. Вопросы и ответы с 227 по 236